2021年上半年，第一創業證券營業收入為14.61億元，同比上升2.89%，歸屬于上市公司股東的凈利潤為3.51億元，同比下降16.68%。
今年上半年，證券公司業績增長較快，然而，第一創業證券股份有限公司(下稱第一創業證券，002797.SZ)的凈利潤卻逆風而行。在行業凈利潤增加的情況下， 第一創業證券歸屬于上市公司股東的凈利潤下降16.68%。
據第一創業證券2021年半年報顯示，上半年該公司營業總收入為14.61億元，同比增長2.89%;經營活動產生的現金流量凈額為8.98億元，同比下降40.13%;現金及現金等價物凈增加額為4.14億元，同比下降77.04%。
雪上加霜的是，根據證監會官網公布的2021年證券公司分類結果顯示，2021年第一創業證券獲得了BB 的評級，相比于去年的A類評級下降兩級。
此外，2021年，第一創業證券的兩大重要股東宣布減持計劃。《投資時報》研究員就歸母凈利潤下降、股東減持等情況向第一創業證券發送了溝通函，但截至發稿尚未收到回復。
歸母凈利潤下降
據2021年半年報顯示，今年上半年第一創業證券營業總收入為14.61億元，同比增長2.89%，而歸屬于上市公司股東的凈利潤為3.51億元，同比下降16.68%。
上半年，該公司經營活動產生的現金流量凈額為8.98億元，同比下降40.13%，主要是受本期交易性金融資產、拆入資金、代理買賣證券、回購業務資金等變動的綜合影響。
就營業收入構成來看，上半年第一創業證券的證券經紀及信用業務為3.61億元，同比增長50.68%，主要是證券經紀業務手續費及傭金凈收入、融資融券業務凈收入上升所致;資產管理業務營業收入為4.77億元，同比增長24.75%，證券經紀及信用業務、資產管理業務收入占該公司營業收入的比重分別為24.70%和32.63%，合計占營業總收入的半壁江山。
去年同期占第一創業證券營業收入第二名的自營投資及交易業務，今年上半年收入為1.81億元，同比下降36.28%，占營業收入的比重也由20.00%滑落至12.39%，下降的主要原因是自營證券業務公允價值變動收益下降。
令人關注的是，據Wind數據統計，今年上半年，債券市場發行量同比增長11.67%。然而，第一創業證券2021年上半年固定收益產品銷售數量較上年同期下降9.79%;固定收益產品銷售金額為1344.65億元，較上年同期下降14.97%。第一創業證券在半年報中表示，近年來市場競爭日益激烈，各品種債券承銷商的不斷擴充，對公司承銷銷售業務的市場占有率帶來了沖擊。該公司上半年固定收益業務收入為1.57億元，同比下降36.1%。
此外，上半年該公司投資銀行業務收入也出現下降，同比降幅為30.75%。第一創業證券主要通過全資子公司第一創業證券承銷保薦有限責任公司(下稱一創投行)從事投資銀行業務，今年上半年一創投行凈利潤為-2447.21萬元。
頻遭監管處罰
《投資時報》研究員發現，2021年上半年，第一創業證券的承銷保薦業務不僅出現凈利潤虧損，更出現了被監管機構處罰的情況。
5月21日，中國證監會向第一創業證券全資子公司一創投行及付林、梁詠梅出具《關于對第一創業證券承銷保薦有限責任公司及付林、梁詠梅采取出具警示函監管措施的決定》([2021]38號)，事由為：中國證監會發現一創投行及付林、梁詠梅在保薦祖名豆制品股份有限公司(下稱發行人)首次公開發行股票并上市過程中，在提交的保薦工作報告等材料中，未及時報告、披露發行人及其董事長蔡祖明涉嫌行賄的行為及該事項對發行人的影響，從而違反了相關法律法規要求。
對此，第一創業證券稱，一創投行已對監管措施提及事項組織調查，今后將加強項目核查，不斷提升內部控制水平。
禍不單行。6月25日，深圳證監局向第一創業證券出具《關于對第一創業證券股份有限公司采取責令改正并責令增加內部合規檢查次數行政監管措施的決定》([2021]60號)，指出該公司在私募資產管理業務中風險管控方面的問題，個別資管計劃為商業銀行規避監管要求提供通道服務等，因此對該公司采取相應的行政監管措施。
第一創業證券表示，公司已按照監管要求積極整改，在資管業務的管理中強化風險管控，并按要求開展內部合規檢查。
股東接連減持
第一創業證券還面臨著股權分散的情況。截至二季度末，僅有北京首都創業集團有限公司(持股比例為12.72%)和華熙昕宇投資有限公司(下稱華熙昕宇，持股比例為7.74%)為持股5%以上的普通股股東。而如今，華熙昕宇正準備減持。
8月30日，第一創業證券發布公告稱，接到公司第二大股東股東華熙昕宇出具的《股份減持計劃告知函》，持有第一創業證券約32517.1萬股(占總股本7.74%)的華熙昕宇計劃自公告披露之日起6個月內通過集中競價、大宗交易方式減持第一創業證券不超過11556.6萬股(占總股本比例不超過2.75%)。減持股份來自第一創業證券首次公開發行股份前華熙昕宇已持有的股份以及華熙昕宇參與第一創業證券2016年度利潤分配資本公積轉增股本獲得的股份。
《投資時報》研究員注意到，如果華熙昕宇按計劃頂格減持，減持結束后，華熙昕宇將持股約20960.5萬股(占總股本的4.99%)，這意味著，華熙昕宇將退出第一創業證券持股5%以上普通股股東的行列。
此前，已有另一重要股東進行了減持。第一創業證券于1月12日發布減持預披露公告，持有第一創業證券約 17743.6萬股(占總股本比例 4.22%)的股東浙江航民實業集團有限公司(下稱航民集團)計劃自公告披露之日起3 個交易日之后至2021年5月10日以集中競價、大宗交易方式減持第一創業證券股份不超過5385萬股，占總股本比例不超過1.28%。
5月11日，第一創業證券發布關于股東減持計劃期滿的公告，航民集團此次合計減持第一創業證券400萬股，占總股本的0.09%。減持后航民集團持有第一創業證券約17343.6萬股，占總股本比例為4.13%。第一創業證券半年報顯示，截至二季度末，航民集團為該公司第五大普通股股東。(章帆)
